Les frais de gestion: ce que tu paies vraiment

T'es assise en face du planificateur. Il te demande ta tolérance au risque, ton horizon de placement. Tu réponds « moyenne » pis « long terme » avec ton regard le plus sérieux, même si t'es pas 100 % certaine de ce que ça veut dire.

Y t'explique le CELI, le REER. Tu signes et tu ressors en te disant: « Bon, enfin, je gère mon argent. »

Sauf qu'y a deux questions que t'as oubliées de poser, pis ça pourrait te coûter cher. Rassure-toi, on te donne les deux questions juste un peu plus bas.

Les deux questions, les voici: qu'est-ce qu'ils ont mis dans mon compte, au juste? Pis: combien ça me coûte en frais de gestion par année? Toi, le sais-tu?

Commençons par la base. Un CELI (compte d'épargne libre d'impôt), un REER (régime enregistré d'épargne-retraite), un compte non enregistré... c'est pas des placements. C'est des contenants, comme ton bas de laine. Le bas lui-même fait rien, c'est ce que tu mets dedans qui travaille. Un CELI vide de placements, c'est un bas vide, ça garde personne au chaud.

Ton planificateur t’a probablement bien expliqué le contenant. Ce qu’il a mis dedans, par contre, c’est une autre histoire.

Souvent, c’est un fonds commun de placement. En gros, ton argent est mélangé avec celui de milliers d’autres investisseurs dans un gros panier d’actions et d’obligations. Des gestionnaires choisissent les placements pour toi et essaient de battre le marché. C’est ce qu’on appelle de la gestion active.

L’autre option, c’est un FNB (fonds négocié en bourse). Lui aussi peut contenir des centaines d’actions. La grande différence, c’est qu’au lieu d’avoir une équipe de gestionnaires qui essaie de choisir les gagnants, la plupart des FNB se contentent de reproduire un indice, comme le S&P 500. C’est de la gestion passive, donc ça coûte beaucoup moins cher.

Pourquoi? Parce qu’il y a moins de recherche, moins de transactions et moins de gestion à payer.

C’est là que ça devient intéressant.

Un fonds commun coûte souvent autour de 2 % par année, alors qu’un FNB indiciel coûte autour de 0,20 % ou moins.

Ça ne semble pas énorme, mais ces frais sont prélevés directement sur le rendement de ton portefeuille. Tu ne reçois jamais de facture, ton rendement est simplement un peu moins élevé, année après année.

Et avec les intérêts composés, ce petit 1,8 % de différence peut représenter des dizaines, voire des centaines de milliers de dollars sur une vie d’investissement.

Ça ne veut pas dire qu’un fonds commun est toujours un mauvais choix. Un bon conseiller peut apporter beaucoup de valeur. Mais tu devrais au minimum savoir ce que tu détiens, pourquoi tu le détiens et combien ça te coûte. Parce que personne ne va te le dire si tu ne poses pas la question. Pour en apprendre plus 👉 td.com/investir

des investisseurs qui disent ne pas comprendre les frais qu'ils paient. 👉 Sondage FAIR Canada

Des Canadiens craignent payer trop de frais. 👉 Sondage FAIR Canada

Frais de gestion d'un fonds commun typique. 👉 AMF

Frais de gestion d’un FNB indiciel tout-en-un 👉 AMF

Cette semaine, trouve ton ratio de frais de gestion. Deux façons: sur ta plateforme de placements, cherche le document « Aperçu du fonds », ou envoie un courriel à ton conseiller en lui demandant « C'est quoi mon RFG, tout inclus? »

Ce que ça te donne: tu sauras enfin combien tu paies chaque année, pis tu pourras décider, en adulte informé, si ça vaut le coût.

C'est le petit pourcentage qu'un fonds te charge chaque année pour s'occuper de ton argent, prélevé direct, sans que tu voies la facture passer.

Mettons tu places 10 000 $ dans ton CELI. Investi dans un FNB, ça te coûte 20 $ par année. Un fonds commun à 2 % te coûte 200 $. Un souper au resto par année de différence, c’est pas grand chose…

Sauf que laisse ce même 10 000 $ travailler 30 ans. Le FNB te sort autour de 54 000 $. Le fonds commun, autour de 32 000 $. Même argent, même départ, même marché. 22 000 $ partis en frais que t'as jamais vus passer.

Réponds à ce courriel et dit moi: sais-tu, là, maintenant, combien tu paies en frais sur tes placements? Si t’as aucune idée comment le savoir, je te guiderai par courriel, gratuitement.

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